Haftalik Bülten 06-11-2023

HAFTALIK BÜLTEN

Haftanın gündemi ve beklentiler...

Küresel piyasalar yoğun haftanın ardından yeni haftaya pozitif başlıyor. Geçtiğimiz hafta 3 majör bankasının faiz kararını ve önemli makro ekonomik veriler piyasaların odağındaydı. Özellikle Fed sonrası ABD'de gelen istihdam raporunun da destek vermesi ile birlikte riskli varlıklar güçlü bir haftayı geride bıraktı. S&P 500 ve Nasdaq endeksleri yılın en güçlü haftalık performansını kaydetti. Yeni haftada veri gündeminin görece sakin olması bekleniyor. ABD'de ticaret dengesi veri gündeminde öne çıkarken, hafta içinde Fed Başkanı Powell'ın konuşması takip edilecek. Euro bölgesi ve İngiltere'de de MB Başkanlarının konuşmaları piyasaların odağında yer alacak. Dolar endeksinin yeniden 105 puanın altına inmesi sonrası, ABD tahvil getirileri de gerilerken, riskli varlıklar pozitif seyrini korumaya devam edebilir. Petrol tarafında ise iki haftadır güçlü kayıplar devam ediyor. Jeopolitik risklerin yarattığı arz endişelerinin azalması ile satışların arttığı görüldü. Mevcut görünümde petrol fiyatlarında kısa vadeli yükselişler sınırlı kalması beklenirken, Çin'den bu hafta gelecek ticaret ve enflasyon verileri petrol fiyatlarında oynaklık yaratabilir. Ons altında ise 2000 dolar üzerinde kalıcılık oluşmadığı görülüyor. Yukarı yönde ons altında 2009 seviyesinin aşılmaması halinde kısa vadeli kar satışları devam edebilir. 

DÖVİZ PİYASASI

EUR/USD: Parite geçtiğimiz haftayı 1,02% oranında yükseliş ile 1,0731 seviyesinden tamamladı. Hafta içinde 1,0615-1,0747 arasında işlem gördü. Dolar endeksi haftayı %1'in üzerinde kayıpla tamamlarken, parite güç kazandı. ABD'de Fed sonrası faiz artış ihtimalleri güç kaybederken, ilk faiz indirimine ilişkin beklentiler 2024 yılı ikinci çeyreğine geriledi. İstihdam raporunda ortalama saatlik kazançların beklenenden daha yavaş artması ve istihdam artış hızının da yavaşlaması dolar endeksi ve ABD tahvil getirilerinde kayıpların hızlanmasını sağladı. Bu hafta ABD ve Euro bölgesinde veri gündeminin geçtiğimiz haftaya göre sakin olması beklenirken, Fed ve ECB Başkanlarının konuşmaları öne çıkıyor.

Teknik olarak, 1,0620 üzerine yerleşilmesi ile görünümün güç kazandığı paritede önemli direnç olarak izlediğimiz 1,0740 seviyesi test edildi ancak üzerinde kalıcılık sağlanamadı. Paritede 1,0740 üzerinde kalıcılık olmadığı sürece kısa vadeli kar satışları görülebilir. Geri çekilmelerde 1,0670 ilk destek olmak üzere, hareketin devamında 1,0620 desteğine kadar geri çekilme görülebilir. Yukarı yönde ise 1,0740 üzerinde kalıcılık ile 1,0860-1,0940 dirençleri hedeflenebilir. 

Destek: 1,0670-1,0620-1,0580

Direnç: 1,0740-1,0860-1,0940

GBP/USD: Geçtiğimiz hafta parite 2,04% oranında yükseliş ile 1,2370'den kapandı. Hafta boyunca 1,2090-1,2390 aralığında hareket etti. 5 haftalık yatay seyrin ardından yukarı yönde kırılım gerçekleşti. BoE ve Fed hafta içinde beklentilere paralel politika faiz oranlarında değişikliğe gitmedi. Fed Başkanı Powell'ın açıklamaları sonrası dolar endeksinde gerileme görülürken parite yukarı yönde güç kazandı. Cuma günü gelen istihdam raporu da mevcut seyre destek verdi. Bu hafta veri gündeminin görece sakin olması beklenirken, paritenin de yönünü koruması beklenebilir. ABD'de bu hafta Fed Başkanı Powell'ın, İngiltere'de ise BoE Başkanı Bailey'in konuşması öne çıkıyor. 

Teknik olarak, 1,2320 üzerinde kapanış ile kısa vadeli görünüm pozitife döndü. Yukarı yönde bu hafta 1,2460-1,2545 sıralı direnç seviyeleri olarak takip edilebilir. Geri çekilmelerde ise 1,2320 desteği kırılmadığı sürece geri çekilmelerin sınırlı kalması beklenebilir. 1,2320 kırılması halinde ise 1,2290-1,2235 destekleri takip edilebilir. 

Destek: 1,2320-1,2290-1,2235

Direnç: 1,2400-1,2465-1,2545

HİSSE SENEDİ PİYASASI

S&P500 Endeksi: Endeks geçtiğimiz haftayı 5,88% oranında yükseliş ile 4360 seviyesinden tamamladı. Hafta boyunca 4134-4373 aralığında hareket etti. Endekste yılın en yüksek haftalık performansı görüldü .Haftaya jeopolitik risklerin azalması ile pozitif başlayan endeks, Fed kararı sonrası yukarı yönde güçlenmeye devam etti. Fed Başkanı Powell'ın açıklamaları piyasalar tarafından güvercin yorumlanırken, dolar endeksi ve ABD tahvil getirilerinde de geri çekilme görüldü. Cuma günü gelen istihdam raporunda da istihdam artışı beklentilerin altında kalırken, ücret artışlarının da beklenenden daha yavaş olması risk iştahına destek verdi. Bu hafta ABD'de ticaret dengesi ve Fed Başkanı Powell'ın konuşması piyasaların odağında olacak. 

Teknik olarak,  yeniden orta vade uzun vadeli ortalamaların üzerine yerleşen endekste görünüm pozitife döndü. Kısa vadede 4335 altında kalıcılık oluşmadığı sürece yukarı yönlü hareketin devamı beklenebilir. Yukarı yönde 4410-4445 sıralı dirençler olarak yer almaktadır. Olası geri çekilmelerde ise 4335 desteğinin kırılması halinde satış baskısı 4270 desteğine kadar devam edebilir. 4270 altında görünümün zayıflaması beklenebilir. 

Destek: 4335-4270-4200

Direnç: 4410-4445-4520

Nasdaq 100 Endeksi: Nasdaq100 endeksi geçtiğimiz haftayı 6,48% oranında yükseliş ile 15099 seviyesinden tamamladı. Hafta içi işlem aralığı 14225-15149 oldu. Endeks yılın en güçlü haftalık yükselişini kaydetti. 200 günlük ortalamasından destek aldıktan sonra üst üste 6 gün pozitif kapanış gerçekleştirdi. 

Teknik olarak,  kısa ve orta vadeli ortalamaların üzerine yerleşen endekste görünüm pozitife döndü. Yukarı yönlü hareketin devamında 15260-15470 seviyeleri sıralı hedefler olarak takip edilebilir. olası geri çekilmelerde ise 14985-14800 destekleri önem arz etmektedir. 14800 altında ısrarlı fiyatlamalar oluşması halinde görünümün zayıflaması ile satış baskısı artabilir.  

Destek: 14985-14800-14670

Direnç: 15260-15470-15800

KIYMETLİ METAL PİYASASI

XAUUSD (Ons Altın)

Ons altın geçtiğimiz haftayı 0,63% oranında düşüş ile 1992 dolardan tamamladı. Hafta içinde 1969- 2007 arasında hareket etti. ABD tahvil getirileri ve dolar endeksindeki düşüşe rağmen, jeopolitik risklerin azalması fiyatları baskıladı. Açıklanan tarım dışı istihdam raporunun ABD 10Y tahvil getirilerini baskılaması ile cuma gününü pozitif tamamladı.

Teknik olarak, 2000 dolar üzerinde kalıcı olamayan değerli madende bu bölgeden kar satışları görüldü. Yukarı yönde 2009 seviyesi aşılamadığı sürece yükselişlerin kısa vadeli kalması beklenebilir. Kısa vade için geri çekilmelerde 1980-1965-1955 sıralı destekler olarak takip edilebilir. 1955 altında gün kapanışı olmadığı sürece orta vadeli pozitif seyir devam edebilir. Yukarı yönde 2009 üzerine geçilmesi halinde ise 2030 ve 2080 seviyeleri sıralı hedefler olarak takip edilebilir.

Destek: 1980-1965-1955

Direnç: 2009-2030-2080

XAGUSD (Ons gümüş)

Gümüş ons geçtiğimiz haftayı 0,37% oranında yükseliş ile 23,20 seviyesinden tamamladı. Hafta boyunca 22,54-23,60 aralığında hareket etti. Haftaya satıcılı başlangıcın ardından cuma günü %2'ye yakın yükselişle yeniden yukarı yönde güç kazandı.

Teknik olarak 23,10 direnci üzerinde haftalık kapanış ile kısa vadeli görünüm pozitife döndü. 23,10 üzerinde kalıcılık ile 23,80-24,30 seviyeleri sıralı hedef dirençler olarak izlenebilir. Aşağı yönde ise 23,00 ilk destek seviyesi olarak yer alıyor. 23,00 altında kısa vadeli görünümün zayıflaması ile 22,70-22,30 destekleri sırası ile takip edilebilir.

Destek: 23,00-22,70-23,30

Direnç: 23,80-24,30-24,65

Enerji Piyasası

WTI ham petrol:

Amerikan tipi ham petrol geçtiğimiz haftayı 4,92% oranında düşüş ile 80,60 seviyesinden tamamladı. Hafta boyunca 79,95-84,64 aralığında hareket etti. Jeopolitik risklerin petrol arzını tehlikeye sokacağına yönelik endişelerin azalması ile üst üste ikinci haftayı da düşüşle tamamladı. Ekonomilerdeki yavaşlama sinyalleri de talebin azalacağına yönelik beklentiler ile zayıf seyre destek verdi. Bu hafta Çin'den gelecek ticaret rakamları ve enflasyon verileri petrol talebine yönelik beklentiler ile fiyatlara etki edebilir. 

Teknik olarak, kısa vadeli görünümün zayıfladığı petrolde kapanış 200 günlük AO (81,00) altında zayıf gerçekleşti. Bu bölgeden olası tepki yükselişlerinin 82,70'e kadar devamı beklenebilir. 82,70 üzerinde kalıcılık oluşmadığı sürece yükselişlerin sınırlı kalması beklenebilir. Aşağı yönde ise 78,90-78,00-77,20 önemli destek seviyeleri olarak takip edilebilir. Yukarı yönde ise 82,70 üzerinde yeniden 83,60-85,50 dirençleri test edilebilir.  

Destek: 88,90-78,00-77,20

Direnç: 82,70-83,60-85,50

Doğal gaz (NYMEX):

Geçtiğimiz hafta doğalgaz fiyatları 0,92% oranında yükseliş ile 3,51 seviyesinden tamamladı. Hafta boyunca 3,31-3,63 aralığında hareket etti. 

Teknik olarak, kısa vadeli görünümün pozitif olduğu endekste 3,60 direnci iki haftadır test edilip geçilemedi. Teknik olarak gelinen seviyede 3,60 vüzerinde yeni günlük kapanışları yükselişlerin devamı adına önem arz ediyor. Kısa vadeli geri çekilmelerin devamında 3,40- 3,31 desteklerine kadar geri çekilmeler görülebilir. 3,20 ise aşağı yönlü trend olmaması adına son destek olarak önem arz etmektedir. Olası yükselişlerde ise 3,60 üzerinde kapanışlar ile 3,78-3,,90 seviyeleri hedeflenebilir. 

Destek: 3,40-3,31-3,20

Direnç: 3,60-3,78-3,90