Görüntülü Hesap Aç
+90 212 280 6666

Haftalik Bülten 15-11-2021

HAFTALIK BÜLTEN

Haftanın gündemi ve beklentiler...

ABD’de Ekim ayı enflasyonu aylık % 0,9 artış ile yıllık % 6,2’ye yükselişi işaret ederken güçlü ABD Doları yanında 10 ve 30 yıllık tahvil faiz oranlarında yükseliş bir noktadan sonra piyasaların yüksek enflasyon fiyatlamasından kaçamadığını gösteriyor. ICE Dolar Endeksi hafta boyunca 95.00 seviyesi altında fiyatlamaya geçmekte zorlandı. Sterlin ve Euro başta olmak üzere gelişmiş ülke para birimleri ABD Doları karşısında değer kaybetti. Yüksek enflasyona kıymetli metal piyasasının verdiği tepki ise ilginçti. Altın bu kez yüksek enflasyon ortamını fiyatlamayı tercih etti ve enflasyon sonrası 1870 seviyesini test etti. Her ne kadar haftalık kapanış bu seviyenin altında gerçekleşmiş olsa da çeşitlendirme maksatlı altın ve gümüş tarafına ilgi olduğunu ve kıymetli metal piyasasının bir sene sonu yükselişine hazırlık yaptığını düşünüyoruz. Enerji piyasasına gelince satış yönlü bir eğilim vardı. Ham petrol son iki haftada yaşanan düzeltme hareketine geçtiğimiz hafta da devam etti. Aynı şekilde doğalgaz piyasası Ekim ayı zirvelerinden sonra inişli çıkışlı ama aşağı yönde bir eğilim gösteriyor. Tarım ürünleri tarafında aylık USDA raporundan sonra arz/talep dengesi ile gelen fiyatlama yerini toparlanma eğilimine bıraktı. Egzotikler içinde kahve ve şeker ise yine arz/talep ten aldığı destek ile alıcıların kontrolündeydi. Risk alma eğilimi içinde önemli bir gösterge olan hisse senedi piyasalarına gelince yeni yüksek seviyelerde zorlandığını ve geri çekildiğini gözlemledik.

Yeni haftaya Çin perakende satışlar verisi ile başlıyoruz. Ekim ayında Çin’de perakende satışların % 3,8 artış göstermesi bekleniyor. Salı günü perakende satışlar trafiği ABD ile devam ediyor. Ekim ayındaki artışın % 1,2 (önceki % 0,7) olması beklenirken aynı gün sanayi üretimi ve kapasite kullanım oranı açıklanacak veriler arasında yer alıyor. Çarşamba günü İngiltere ve Kanada’da tüketici enflasyonu açıklanacak. İngiltere’de enflasyonun Ekim ayında % 3,8’e yükseleceği tahmin ediliyor. Bunun dışında Çarşamba gününden başlamak üzere hafta sonuna kadar FED üyelerinin konuşmaları takvimde yer alıyor. Perşembe ABD tarafında haftalık işsizlik başvuruları ve Philly Fed tüketici güveni takip edilirken son işlem gününde ECB Lagarde ve Almanya Weidmen konuşması takip edilecek. ABD hisse senedi piyasalarına gelince Pazartesi günü 100 milyon dolar üzerinde hisse senedi pozisyonu taşıyan hedge fonların bilançolarını açıklamaları için son gün ve Perşembe günü Ali baba 3. Çeyrek bilançosunu açıklayacak. Öte yanda ABD’de şirketlerin çoğunun 3. Çeyrek bilançosunu açıklamış olduğunu biliyoruz. Bu tabloda ABD hisse senedi piyasalarına güç verecek yeni gelişmeler aranıyor olacak.

Euro/Dolar paritesi

Euro/Dolar paritesi

GBPUSD paritesi

GBPUSD paritesi

DÖVİZ PİYASASI

Euro/dolar paritesi: Geçtiğimiz hafta açıklanan ABD Ekim ayı Tüfe verisinde yıllık %6.2 ile beklenti üzerinde gerçekleşme sonrası Dolar Endeksinde yükseliş ve sepet para birimlerinin değer kaybı dikkat çekti. Haftanın ikinci yarısında Euro/dolar paritesinde düşüş eğilimi ile son işlem gününde 1.1433 seviyesi görüldü. 1.1444 ile günün düşük seviyelerine yakın kapanış Euro’nun güç toplamakta zorlandığını gösteriyor.

Teknik olarak: Haftanın düşük seviyelerine yakın zayıf bir kapanış yapan Euro/dolar paritesinde 1.1550 üzerinde kapanışlar görmedikçe tepki alımları limitli kalabilir.

Destekler: 1.1400-1.1350-1.1300

Dirençler: 1.1485-1.1550-1.1600

GBPUSD paritesi: Geçtiğimiz haftanın ilk iki işlem gününde yukarı yönlü tepki veren GBPUSD paritesi ABD’de Ekim ayında da yükselen enflasyon ile ikinci yarıda satıcıların kontrolüne geçti. Öncesinde İngiltere Merkez Bankası toplantısında mevcut politikalar ile devam kararı Sterlinin elini zayıflatmıştı. Öte yanda son işlem gününde görülen 1.3354 seviyesi ardından gelen yükseliş ve 1.3418 kapanışı ile Euro’ya kıyasla daha güçlü bir görünüm sergiledi. Bu hafta İngiltere’de açıklanacak olan Tüfe verisinin beklendiği gibi yükseliş eğiliminde kalması ile öne çekilmesi muhtemel olan faiz artırım beklentisi Sterlinde yukarı yönlü tepki alımlarını destekleyebilir.

Teknik olarak: GBPUSD paritesinde son iki haftada teknik görünüm bozuldu. Geçtiğimiz haftanın düşük seviyesi 1.3354 yeni haftada altta önemli bir sınır iken 1.3550 üzerinde yükseliş denemeleri zamana yayılabilir.

Destekler: 1.3400-1.3350-1.3265

Dirençler: 1.3550-1.3700-1.3835

USDJPY paritesi: Geçtiğimiz hafta ortasına dek tahvil piyasasında FED sonrası 10 yıllık tahvil faiz oranlarındaki ılımlı geri çekilme ile Japon Yeni ABD Doları karşısında değer kazandı. Ancak hafta ortasında işler değişti ve güçlü Dolar yanında ABD 10 yıllık tahvil faiz oranlarında yükseliş USDJPY paritesinin sert bir şekilde yükselmesini sağladı. Japon Yeni fiyatlamasında döviz piyasası bir süredir iki ülke arasında 10 yıllık tahvil faiz getirilerini takip ediyor. Sonuç olarak, hafta ortasında 112.71 düşük seviyesini gören paritede kapanış 113.92 seviyesinde ibreyi yükselişe çevirmiş oldu.

Teknik olarak: 114.30 seviyesi USDJPY paritesinde önemli bir sınır iken bu seviye üzerinde Japon Yeni zayıf seyrini sürdürebilir. Bu haftaki yön tayininde 112.70-114.30 Aralığı takip edilebilir.

Destekler: 112.70-112.00-111.50

Dirençler: 114.30-114.70-115.00


S&P500 endeksi

S&P500 endeksi

DAX endeksi

DAX endeksi

Hisse Senedi Piyasası

Hisse Senedi Piyasası

S&P500 Endeksi: 08 Ekim ile başlayan haftadan itibaren yükseliş eğiliminde olan ve son 5 haftada istikrarlı bir şekilde yükselen endeks 05 Kasım tarihinde 4718 rekor seviyesine yükselmişti. FED sonrası varlık alımlarını azaltma kararına piyasanın verdiği tepki pozitifti. Öte yanda FED iyimserliği geçtiğimiz hafta ortasında açıklanan ABD Tüfe verisi ile destek bulmayınca endeks hafta ortasında 4630 seviyene kadar geriledi. Haftanın kapanışı 4682 olurken yeni yüksek seviyeler görülebilmesi için endeksin 4700 üzerine yerleşmesi gerekiyor.

Teknik olarak: Bu hafta boyunca FED üyelerinin konuşmaları ve artık sona gelen bilanço sezonu ile yeni beklenti yaratılamadığı senaryoda geçtiğimiz hafta yaşanan ılımlı düzeltmenin devamını görebiliriz. Kısa vadede 4600-4700 Aralığı ve endeksin 4700 üzerine yerleşme kabiliyeti önemli görülüyor.

Destekler: 4600-4525-4450

Dirençler: 4700-4786-4860

Nasdaq Endeksi: Ekim ayı ile başlayan ve devam eden yükseliş geçtiğimiz hafta Nasdaq teknoloji endeksini 05 Kasım tarihinde 16454 ile yeni bir zirveye taşıdı. Önceki haftanın son işlem gününde zayıf kapanış ile endeksin düzeltme ihtimalinden bahsetmiştik. Geçtiğimiz haftanın düşük seviyesi 15905 olan Nasdaq endeksi son iki günde yaşanan toparlanma ile 16199 kapanışı yaptı. Haftanın son işlem gününde gerçekleşen satışlar ile kapanış 16359 seviyesinde gerçekleşti. Endeks içindeki hisse senetlerinin bilançolarının çoğunluğu açıklandığından piyasanın yeni beklenti yaratmakta zorlandığı bir hafta olacak. Bu nedenle 16500 üzerinde kapanışlar görmedikçe düzeltme eğilimi sürebilir düşüncesindeyiz.

Teknik olarak: Bu hafta 16000-16500 Aralığının kırılma yönü önemli görülüyor. 16000 altında günlük kapanışlar ile aşağı yönlü düzeltme eğilimi sürebilir.

Destekler:16000-15200-15000-

Dirençler: 16500-16700-17000

DAX Endeksi: Son haftalarda ABD hisse senedi piyasalarını takip eden ve son haftalarda yükseliş eğiliminde olan DAX endeksi haftayı 16094 seviyesinde yükseliş ile kapadı. Endeks geçtiğimiz hafta önceki haftalara kıyasla karışık bir görünüm sergilerken ABD’den bir miktar ayrışma olduğu dikkat çekti. Öte yanda Almanya ekonomisinin yılın geri kalanına ilişkin beklentilerde bir miktar zayıf kaldığını söyleyebiliriz. Özellikle ülkenin lokomotif sektörü olan otomotiv sektörünün tedarik yönlü yaşadığı sıkıntılar bazı firmaların üretime ara vermesi ülkenin ihracat yönlü potansiyelini olumsuz yönde etkiliyor. Buna rağmen DAX endeksi Dünya genelinde bol paranın etkisi ile küresel risk alma eğilimine adapte oluyor.

Teknik olarak: Son iki haftada 16000 endeks üzerinde kapanış ile piyasa kontrolü satıcılara vermek istemiyor. Ancak küresel hisse senedi piyasalarının beş haftalık yükseliş ardından bir miktar soluklanma ihtiyacında olduğunu ve Alman DAX endeksinin de bu hafta yeni zirveler için zorlanacağını düşünüyoruz.

Destekler: 15750-15500-15200

Dirençler: 16100-16250-16370


XAU/USD paritesi (altın)

XAU/USD paritesi (altın)

XAG/USD paritesi (gümüş)

XAG/USD paritesi (gümüş)

Kıymetli Metal Piyasası

Altın piyasası: Son iki haftada yükseliş eğiliminde olan altın piyasası hafta ortasında açıklanan ABD tüfe gerçekleşmesine rağmen yukarı yöne gitmeye istekli görülüyor. Yıllık bazda %6.2’ye yükselen Tüfe ardından hem DXY değer kazandı hem de tahvil faiz oranları yükseldi. Öte yanda enflasyona karşı ve aynı zamanda küresel risk alma eğilimine karşı korunma amaçlı bir yatırım olarak son iki haftada altına yatırım amaçlı talebin arttığını görüyoruz.

Teknik olarak: Birkaç kez denenip geçilmeyen 1835 dolar üzerinde güç toplayan altın bu hafta 1850 dolar üzerinde 1875 ara direnç olmak üzere 1900 dolar seviyesini hedefleyebilir.

Destekler: 1850-1835-1800

Dirençler: 1875-1900-1925

Gümüş Piyasası: Geçtiğimiz hafta boyunca 24.00 dolar üzerinde kalmayı başaran gümüş hafta ortasında gelen alımlar ile 25.34 seviyesinde kapanış yaptı. Hisse senedi piyasaları dışında altına sempati ve yatırımcının yayılma politikası gümüş piyasasına destek vermiş görünüyor.

Teknik olarak: Son ki haftada 23.00 ve 24.00 dolar üzerinde kalarak yükselen gümüş için bu hafta 25.00 dolar üzerinde kalabildiği sürece yeni yüksek seviyelerin görülmesi beklenir.

Destekler: 25.00-24.40-24.85

Dirençler: 26.00-26.50-27.00


Ücretsiz Deneme Hesabı