Günlük Analiz 19-08-2024

Ekonomi Takvimi

PİYASALARDA SON DURUM

GÜNE BAŞLARKEN ÖNE ÇIKAN GELİŞMELER

• Geçtiğimiz hafta başı resesyon korkusundan kurtulan piyasalar, Fed'in faiz indirimine dair ip uçları yakalamak için enflasyon verilerine odaklanırken, salı günü gelen ABD-ÜFE verisinin maliyet tarafında enflasyonist baskının kırıldığını göstermesi enflasyonda ki geri çekilmenin olumlu seyrettiğini bir nevi göstermiş oldu.
• Geçtiğimiz haftayı etkisi altına alan diğer bir gelişme ise çarşamba günü gelen ABD-TÜFE verisiydi. ABD enflasyon verisindeki manşette 3% seviyesinin altına gerilemiş olması verinin ılımlı bir yavaşlamaya işaret ettiği ortamda mevcut risk iştahının etkisini biraz daha arttırdığı gözlemlendi. 
• Perşembe günü gelen ABD perakende verisinin 2% nin üzerinde ki toparlanma performansı ile bir nevi yeni bir trend oluşumunun sinyallerini vermesiyle, ABD ekonomisi için yumuşak bir iniş beklentisi, S&P 500 vadeli işlemlerinin geçen haftaki kazanımların üzerine çıkarak %0,2, Nasdaq vadeli işlemlerinin ise %0,3 yükselmesine neden oldu.
• Gelişmelerin ardından piyasalar da; 'Fed faiz indirimi yapacak mı?' sorusunun yerini, ' Fed kaç puanlık faiz indirimi yapacak?' sorusu aldı. Yatırımcılar Eylül ayında 25 baz puanlık bir faiz indirimini tamamen fiyatladılar ve 50 baz puanlık bir hamleye $,5 ihtimal veriyorlar. Vadeli işlemler yılsonuna kadar 90 baz puanın üzerinde gevşemeye işaret ediyor.
• Gelişmelere odaklı ABD doları yakın vadede baskı altında kalmaya devam ederken DXY %0,06 düşüşle 102,40 seviyesine geriledi. Zayıf dolar, düşük tahvil getirileriyle birleşerek altının ons başına 2.506 dolarda ve tüm zamanların zirvesi olan 2.509,69 dolara yakın bir seviyede tutunmasına yardımcı oldu.
• Nikkei büyük rallinin ardından %0,4 düştü, MSCI'nin Japonya dışındaki Asya-Pasifik hisselerinin en geniş endeksi %0,2 yükseldi.
• İçeride ise hem kötü 2.çeyrek performansları sonrası 3.çeyreğe dair de olumsuz beklentiler ön planda fiyatlanmaya devam etmesi hem de kara pazartesinin ardından yaşanılan ılımlı gelişmelerin piyasalardaki toparlanma etkisini tam anlamıyla yakalamaması ile dalgalı fiyat oluşumlarına devam etti.

• Yeni hafta başlangıcında hisse senedi piyasaları, ABD ekonomisinin resesyondan kurtulacağı ve soğuyan enflasyonun bir faiz indirimi döngüsünü başlatacağı beklentileriyle dokuz ayın en iyi haftasını geçiriyor.
• Bu hafta başında TC Merkez Bankası faiz oranlarını açıklayacak. Faiz oranlarında bir indirim söz konusu olmazken, sabit kalması bekleniyor.
• Perşembe günü satın alma yöneticilerinin ekonomik aktivitelerin gerçek zamanlı ve anlık görüntüsünü sunduğu küresel PMI verileri geliyor,
• Bu hafta gözler Fed toplantı tutanaklarında olacak. Fed üyeleri Mary Daly ve Austan Goolsbee hafta sonu eylül ayında faiz indirimine gidilebileceğine dair sinyaller verirken, bu hafta açıklanması beklenen son politika toplantısının tutanakları ılımlı görünümü vurguluyor.
• piyasaların bu hafta heyecanla beklediği gelişmesi ise düyanın dört bir yanından gelen merkez bankacılarının katıldığı Jackson Hole Toplantısı ve  Fed Başkanı Jerome Powell' ın gerçekleştireceği konuşması. Piyasa katılımcılarının çoğu, Fed'in enflasyonu düşürmek için aylardır yüksek tuttuğu faiz oranlarını önümüzdeki ay düşürmeye başlayacağına inanıyor.

NCM ARAŞTIRMA GÜNLÜK ENDEKS YORUMU

BIST100; Borsa İstanbul 10 bin seviyesini geçtiğimiz cuma bir kez daha aşamazken bu seviye altında baskılanarak günü tamamladı. Gün sonu kapanışını -1.61% lik değer kaybıyla 9.821,96 puan seviyesinde gerçekleştiren endekste zayıf görünüm etkisi devam ediyor. Bankacılık, holding başta olmak üzere endekslerde genel olarak cuma günü satışların hakim olması ile piyasa bir kez daha hafta sonu riskinden kaçarak fiyatlamalarını sürdürdü. Yurt dışında ki pozitif havaya rağmen içeride ki limoni havanın devamı bu hafta için de beklenebilir. Piyasa kötü bilanço dönemi ve ekonomideki sert daralmaya dair olumsuz beklentileri fiyatladığı süreçte, mevduat tarafında ki cazibiyetin de borsaya olumsuz etkileri devam ediyor. Endeks yeni güne bir kez daha baskılanarak başlayacaktır. Yakın desteklerinde tutunmasını beklediğimiz endeksin sonrasında gelen tepki alımları ile mevcut yatay bant aralığında ki çift yönlü fiyatlamalarını gün boyu sürdürmesini bekliyoruz. Yukarı yönlü toparlanmalarda özellikle 10 bin kademesinin aşılıp aşılmayacağını dikkatle izlerken, aşağı yönlü baskılanmalarda ise 9700 kademeleri dikkatle izlenmelidir. Piyasa günü yatay bant görünümü içerisinde hafifi pozitif gerçekleştirecektir.   

Dirençler; 9.850 - 10.000 - 10.200 - 10.380 - 10.450 

Destekler; 9.800 - 9.760 - 9.700 - 9.650 - 9.500 

YURT İÇİ PİYASALAR ŞİRKET HABERLERİ

• (PENTA)- Penta Teknoloji istikrarlı büyümesini sürdürüyor, önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 50’lik artışla 10,8 milyar TL oldu.
• (CWENE)- CW Enerji, batarya ürününün satışı ve servisiyle ilgili 5 milyon $’lık yeni bir iş anlaşması imzaladı
• VESTL- Vestel, İstanbul Havalimanı'nın uçuş bilgilendirme ekranlarının yenilenmesi görevini üstlendi.
• TCKRC-Kıraç Galvaniz: Yol Güvenlik Sistemleri şirketi halka arz oluyor. 24₺’den 14-15 Ağustos tarihlerinde halka arz oluyor.
• GNDG- Gündoğdu Gıda: peynir üretimi şirketi 15-16 Ağustos’ da 35₺’den halka arz oluyor.
• REEDR-Reeder, 1.0 milyar TL toplam sabit yatırım tutarlı, 3 yıl süreli Yatırım Teşvik Belgesi aldı.
• ASELS- Aselsan 34,3 milyon dolar tutarında ihracat sözleşmelerine imza attı.
• SISE- ŞİŞECAM: 2023 yılı sürdürebilirlik raporunu yayımladı. 2023 yılında Ar-Ge projeleri için yaklaşık 275 milyon TL harcayan Şişecam, bunun yüzde 63,5’ini sürdürülebilirlik projelerine ayırdı.
• TUPRS: Tüpraş 2023 kârından yatırımcılarına hisse başı net 10,7432256 temettü dağıtım kararı aldı.
• GARAN- Garanti BBVA'nın yeni Üst Yöneticisi (CEO) bankacılık ve finans alanında tecrübeye sahip Mahmut Akten oldu.

       Haftaya kar payı ödemesi yapacak şirketler:

• -14.08.2024: ALFAS (0,73)
• -15.08.2024: ISSEN (0,05)
• -16.08.2024: LIDER (0,11)

NCM ARAŞTIRMA VADELİ YORUM

BIST30 YAKIN VADE;Ağustos vadeli kontrat geçtiğimiz hafta düşük seyrini devam ettirirken cuma günü alıcılı bir başlangıç yaparken öğleden sonra gelen satışlar ile kazanımlarını koruyamadı ve satışların ağır basması sonucu tekrar 5' günlük ortalamasının altında düşük kapanış gerçekleştirdi. Yakın vadeli kontratın yeni haftaya da benzer bir görünüm ile devam etmesini ve kısmen satıcılı bir güne başlamasını bekliyoruz. Gün içinde alımlar artabilir bura 10880 - 11000 seviyeleri direnç kazanabilir ancak olası geri çekilmelerde ise 10799 10750 destek noktaları olarak takip edilmeli.

Destek:10799 - 10750 - 10743 - 10740 - 10735

Direnç:10880 - 10944 - 11000 - 11203 - 11649

DOLAR/TL YAKIN VADE ;Ağustos vadeli kontrat geçtiğimiz hafta boyunca kısmen satıcılı dar bant aralıklarında düşük seyrini devam ettirdi. Yakın vadeli kontratın yeni hafta başlangıcında düşük bir seyir ile satıcılı bir güne başlamasını bekliyoruz. Gün içinde karşılıklı fiyatlamar görülsede satışlar ağırlık kazanabilir burada 34,06 - 34,00 destek seviyeleri takip edilirken olası alımların gelmesi ile 34,15 - 34,22 direnç seviyeleri takip edilmeli.

Destek: 34,06 - 34,04 - 34,00 - 33,98 - 33,95 - 33,90

Direnç: 34,10 - 34,15 - 34,20 - 34,27 - 34,33 - 34,40

YURT DIŞI PİYASALAR

NCM ARAŞTIRMA GÜNLÜK ABD BORSALARI ENDEKS YORUMU

S&P 500; Piyasalar bir önceki haftaya nazaran geçtiğimiz hafta yılın en iyi performansı ile haftayı tamamlarken, özellikle S&P500 endeksinde yukarı yönlü iştahın yeni hafta başlangıcında da korunduğunu görüyoruz. Vadeli tarafta alıcılı seyrini sürdüren endekste bugün ılımlı havanın gün boyu devamı beklenmelidir. Piyasa ara ara yakın desteklerini test etse de kritik haftada genel olarak olumlu fiyatlama etkisini sürdürecektir. Bu bağlamda endeks özellikle 5600 direncini aşarak bu seviye üzerinde tutunmaya çalışacak ve yukarı yönlü potansiyelini korumaya çalışacaktır. Endeksin bugün 5600 seviyesine yakın günü pozitif tamamlamasını bekliyoruz.  

DİRENÇLER; 5.600 - 5.660 - 5.720 - 5.760 - 5.800 

DESTEKLER;  5.550 - 5.500 - 5.440 - 5.400 - 5.360 

NASDAQ; Nasdaq 100 endeksi geçen hafta sergilediği pozitif performansın ardından yeni haftaya da vadeli tarafta alıcılı eğilimde başlangıç. yaptı. Zirve seviyesinden hafif satış etkisinde durağan bir fiyatlama dilimi içerisinde görünen endeksin bugün piyasa açılışı öncesi bir miktar yakın desteklerini test etmesi muhtemel görünüyor. Günün devamında ise piyasa alıcılı eğilimini sürdürürken özellikle 19.700 seviyesine doğru ataklarını genişletmeye çalışacaktır. Piyasanın 19.600 seviyelerinde günü pozitif tamamlamasını bekliyoruz. 

DİRENÇLER; 19.700 - 19.850 - 20.000 - 20.100 - 20.380 - 20.500  

DESTEKLER; 19.550 - 19.500 - 19.250 - 19.100 - 19.000 - 18.750

ABD BORSALARI ŞİRKET HABERLERİ

• (GOOGL)-Google'ın ana şirketi Alphabet'in hisseleri ABD Adalet Bakanlığı'nın çevrimiçi arama motorunu parçalamayı da içeren seçenekleri değerlendirdiğine dair bir medya raporu üzerine %2,3 düştü.
• (STLA)- Stellantis: MI fabrikasında 2.450 kadar işçiyi işten çıkaracak.
• (DIS)- Disney: 'Deadpool & Wolverine' filmi küresel gişede 1 milyar doları aşarak tekrar gişe rekorları kırıyor.
• (BNS)- Scotiabank: Ansys'i %14,9 hissesini yaklaşık 2,8 milyar dolara satın alacak ve hisseleri %11 primle satın alacak.
• (DJI)- Trump Media: 2Ç24 16,4 milyon dolar net zarar bildirdi ve gelirleri %30 azaldı.
• (SBUX)-Starbucks, Starboard'un hisse aldığı haberinin ardından değer kazandı.

NCM ARAŞTIRMA GÜNLÜK FOREX PİYASALARI YORUMU

DEĞERLİ METALLER

ONS ALTIN; Altın cuma günü beklentilerimizin ötesinde rekor tazeleyerek haftayı tamamlarken, yeni hafta başlangıcında bir kez daha 2500 üzerinde ivmelenmeye çalışıyor. Kısmen sabah saatlerinde satışlar ön planda olsa da altının günlük periyotta yakın desteklerini test ederek yukarı yönlü tırmanışını devam ettirmesini ve 2500 üzerinde yeni rekor seviyeleri test etmesini bekliyoruz. 

Dirençler;   2510 - 2550 - 2580 - 2600 - 2700

Pivot; 2500

Destekler;  2480 - 2450 - 2420 - 2400 - 2380 

GÜMÜŞ; 28 ons üzerinde beklediğimiz ivmelenmeyi sonunda yakalayan gümüş cuma günü ataklarını daha da kuvvetlendirerek 29 ons seviyesine yakın bir kapanış gerçekleştirdi. Bu hamleler gümüşün kısa vade görünümünü daha da güçlendirirken yukarı yöndeki ataklarının daha da ivmelenmesini sağlayacaktır. piyasanın bu bağlamda özellikle 29 ons üzerinde daha etkin ataklar ile yükselişini sürdürmesini ve özellikle 30 ons seviyesini yukarı yönde zorlamasını bekliyoruz. Gün sonu kapanışı da yine 30 ons seviyesine yakın pozitif gerçekleşecektir.    

Dirençler; 29.00 - 29.50 - 30.00 - 30.50 - 32.00

Destekler; 28.50 - 28.00 - 27.40 - 27.00 - 26.50 - 26.00